业内认为,未来几年通信领域的投资机会将以5G为主线展开,其中VR作为第一阶段的最大应用场景之一,受到产业界及市场的高度关注。VR在经历过此前资本泡沫破灭的沉静期后,市场的声量再度提升,尤其是深受关注的5G商用牌照在近日(6月6日)正式落地以来,VR主题板块有明显提振,频频利好的政策也在逐步推进。与此同时,根据IDC的最新报告数据显示,2019年第一季度,全球头显设备出货量达130万台,同比增长27.2%,在经历一年的下滑后,重新恢复了增长态势。IDC预计增长趋势将能持续,2019年全球AR/VR头显的出货量会达到760万台,高于2018年的590万台。从技术、政策到产业变化所释放的积极信号来看,VR产业有望在经历过资本狂热的寒冬后迎来新春,对于早有布局的行业领先公司无疑是重大机遇期。
完成西瓜互娱控股权收购,拟打造亿级用户的VR平台
2019年6月28日,港股主板上市公司云游控股(0484.HK)与头号玩咖联合主办的“VR+2019全球VR电竞生态大会”在北京召开,并正式发布VR One计划,拟打造亿级用户的VR平台。
(云游控股董事会主席汪东风先生在VR+2019全球VR电竞生态大会上讲话)
而就在6月26日,云游控股刚宣布完成对西瓜互娱69.84%股权的收购,成为其控股股东。据了解,西瓜互娱定位于行业领跑者,致力于成为领先的VR平台,或者说是中国版的Steam,“头号玩咖”乃其线下大空间体验馆品牌。
据云游控股董事长汪东风表示,相比单机VR,大空间VR的体验更真实、代入感更强,并且由于游戏的强竞技和社交属性,用户消费频次高,涵盖受众广。至今头号玩咖大空间体验馆已有近百家门店,公司预计到今年年底增至350家,未来2-3年向千家规模拓展。
内容方面,公司已推出《致命火力》、《红海突击》、《丧尸狂潮》、《恶灵附身》、《剑与魔法》、《海上快车案》六款游戏,其中《致命火力》为全球第一款大空间PVP对战游戏(3V3对战),体验逼近电影《头号玩家》真实场景体验,而近日发布的《海上快车案》,为首次实现密室类游戏VR游戏,其他几款均为多人合作闯关类游戏。公司预计年底将增至10款,并计划拓展更多女性用户、亲子类、儿童类游戏,覆盖更广泛的人群。
值得一提的是,技术方面,头号玩咖拥有自主研发的IMPS动作自动捕捉系统,目前为全球为数不多的几家公司所掌握。并且公司表示,在实现未来商业化复制方面成本可以进一步压缩到。
目前来看,业内对于C端市场的期待最大,而游戏是当前VR内容的最主流形式,主打沉浸式体验的VR游戏主导游戏行业下一个时代,已成业内普遍共识。
据IDC最新发布报告显示,预计到2023年中国AR/VR市场支出规模将达652.1亿美元,较2019年预期有显著增长,同时预计2018-2023年年复合增长率将达到84%,高于全球市场的78.3%。据Greenlight预测,2020年全球虚拟显示产业规模将超过2000亿元,其中VR市场占八成。据IDC发布的最新报告显示,线上VR游戏市场收入增速在2019年将达到35%。
VR行业处教育阶段,线下入口优势凸显
VR、AR乃至MR等技术和概念在消费电子领域由来已久,却迟迟未能普及。除了通信技术应用周期外,业内分析认为行业还面临综合技术门槛、产业链成熟度、及下游行业应用等的综合制约。
因而,VR行业目前仍处于市场教育阶段,线下体验店被业内视为是硬件有效触达及进化的入口。即便Oculus和HTC这类头显设备厂商在技术体验和定价上逐步取得突破和提升,为行业发展提供了硬件支撑,不过目前VR硬件C端用户规模仍然有限,而目前教育用户的有效途径更多侧重于线下体验。
值得留意的是,西瓜互娱以及联盟电竞重线下,云游试图从线下切入的意图,不言自明。同时,三方在业务上还能实现协同。云游控股重线上,三方的用户重合度高,且可以打通线上、线下实现用户闭环,实现对用户更深度的绑定。另外,互联网巨头线下渗透趋势下,此举也是顺势而为。
就目前流量来源结构来看,目前用户主要还是来自线下,云游主席汪东风在会议透露,三成来自线上,七成来自线下,线上发力的空间比较大。并表示将从通过主流社交媒体渠道、结合社交裂变的传播策略及会员运营方式来增强线上导流能力,目标是明年来自线上用于达到七成。
国内游戏整体市场增速放缓,电竞投资吸引力上升
根据《2018年中国游戏产业报告》,2018年中国游戏整体市场收入增速5.3%,其中电竞占到38.9%,且这一比例仍在继续上升。据2019年第一季度的最新数据显示,这一比例上升至42.2%。就用户规模而言,自2018年第一季度以来,游戏市场总体用户规模也在逐步上升。截至2019年年末,用户规突破6.4人,其中电竞用户达4.4亿人,占到近七成。
业内人士指出,相关游戏公司之所以“痴迷”电竞,源于其具有不可替代的作用。电竞可以增加游戏用户的黏性,延长游戏生命周期。此外,电竞自身具备较高商业价值,布局电竞业务可有助于打通产业链。
另外,透过电竞行业两个重大政策节点来看,目前或面临新一轮机遇期。2003年被官方正式纳入体育运动范畴,2018年8月出台《电子竞技场馆运营服务规范》,对行业进一步调整。
据普华永道最新报告显示,预计中国将在2020年超过韩国,成为继美国之后的全球第二大电竞市场。未来五年,中国电竞行业年收入的复合年均增长率将达21%,至2023年全行业年收入将3.92亿美元。
今年以来,公司从涉足电竞、到分拆金融科技业务板块独立运营、再到重注VR领域等种种迹象不难看出其新的战略焦点,实际上,在其今年4月发布的2018年财报已经透露全新的业务方向:升级游戏业务、进军VR领域。而VR行业在经历了资本追逐的狂热后,再到回归理性,也推动行业整合,推动更为稳固的利益格局形成,并有利于VR技术的迭代,同时5G高速、低时延、低成本的特性,可有效地解决VR设备面临的延迟及成本问题,将为用户体验提供基础设施保障,推动VR行业投资预期升温,为行业领先公司创造了机会。云游控股作为老牌游戏厂商,在无缘手游机会后,在以5G为代表的技术应用窗口期,凭借VR游戏场景体验式消费入口,或可实现再度逆袭。
云游控股有限公司(即Forgame集团),简称“云游控股”或“云游”或“公司”,成立于2009年,是中国轻游戏研发和发行公司。2012年净收入在中国网页游戏研发商中排名首位,占市场份额24%。云游成功研发并推出超过30款容易上手、具吸引力及受欢迎的游戏。截至2013年12月31日,云游自营网页游戏发行平台91wan已发行105款自主研发及代理的网页游戏,并拥有超过2.07亿注册用户。云游的游戏在91wan及超过350家发行平台发行(包括由腾讯、奇虎360、YY及4399运营的知名网站)。云游的研发和发行综合业务模式产生协同作用,有助提升公司的整体业绩。研发或发行的游戏均采用道具收费模式,玩家可免费玩游戏并可选择购买虚拟道具提升游戏体验。2013年10月3日,云游控股(Forgame)正式在香港联交所挂牌上市,股票代码为00484.HK。